⚙️معرفی خزانه های رمزنگاری اتومات

افتخار می کنیم که رده‌‌ای جدید از محصولات Alpaca Finance را به‌شما معرفی می‌کنیم - خزانه های رمزنگاری اتوماتیک که شبیه به On_chain استراتژی های پیچیده را برای‌تان انجام می دهند. و اولین خزانه رمزنگاری اتوماتیک ما فقط آنچه را که قبلا توضیح دادیم، ارائه خواهد داد.فرصتی برای کسب درآمد بالا بدون هیچ خطری در بازار. معرفی استراتژی خنثی بازار!

این گاوصندوق APYS بالا ارائه می دهد، در حالی که ریسک عرضه در بازار را خنثی میکند، که به این معنی‌ست که در تمام شرایط بازار سودآور خواهد بود، درست مثل استقرار سرمایه در وام های Stablecoin.

بازار خنثی چیست؟ (استراتژی شبه دلتا خنثی)

برخی از آلپاکاهای قدیمی باید با این مفهوم آشنا باشند. ما در مورد این استراتژی قبلا نوشته ایم، که می توانید در آکادمی Alpaca ما پیدایش کنید و ماشین حساب کشت سود ما در اینجا

استراتژی خنثی بازار (Pseudo Delta Neutral) یک استراتژی کشت سود اهرام دار است که در آن شما می توانید جفت های APY بالای فارم را به حداقل برسانید، و در عین حال با از بین بردن عرضه در بازار، ریسک‌تان را به حداقل برسانید. خزانه های رمزنگاری خودکار از طریق کشت پوزیشن‌های لانگ و شورت خطر بازار را حذف می‌کند و آنها را برای حفظ عرضه خنثی تان دوباره متعادل سازی می کند. یا به زبان آلپاکا: عملکرد بالا و ریسک کم.

این امر با باز کردن یک پوزیشن لانگ و یک پوزیشن شورت در اندازه بهینه برای دستیابی به صفر بازار خالص در دارایی های بی ثبات در یک جفت توکن ، اتفاق می‌افتد. همانطور که قیمت دارایی های بی ثبات حرکت می کند، خزانه رمزنگاری نیز به طور خودکار پوزیشن‌های پارامترهای ایده آل را ارزیابی می کند، به طوری که 0 عرضه بازار را، در حالی که شما در حال کسب درآمد از بازار در مدت زمان طولانی هستید، حفظ میکنند.

چگونه کار می کند؟

1.) فارمینگ با اهرم این امکان را میدهد تا شما درآمد بالاتری کسب کنید. با این حال، با خطر بیشتر؛ اگر بازار در برابر پوزیشن‌تان حرکت کند، عمدتا ریسک لیکوئید هم رخ خواهد داد.

-به عنوان مثال: اگر شما یک پوزیشن 3x در BNB USDT باز کنید (قرض گرفتن USDT)، شما 1.5x لانگ در BNB خواهید داشت.

۲.) با استراتژی خنثی بازار، ما به دنبال حذف عرضه دارایی بی ثبات(به عنوان مثال BNB) با باز کردن دو پوزیشن هستیم: یک لانگ و یک شورت در اندازه بهینه به منظور جلوگیری از عرضه دارایی فرار.

-به عنوان مثال: برای اهرم 3x، نسبت بهینه ¼پوزیشن لانگ و3/4پوزیشن شورت است. همانطور که می توانید در زیر ببینید، عرضه ی لانگ (مسیر سمت چپ تصویر) و عرضه ی شورت (مسیر سمت راست تصویر ) برای BNB در یک اندازه هستند. این همان هدف این استراتژی پوششی می‌باشد.

3.) با گذر زمان، پوزیشن ها به دلیل انباشت درآمد ترکیب شده، وام های قرض گرفته و حرکات قیمت دارایی بی ثبات، خنثی نخواهد ماند. با استفاده از استراتژی خنثی بازار اتوماتیک، ما اجازه می دهیم که پوزیشن‌ها با رنج ضعیفی ناپایدار شوند، به طوری که اغلب متعادل نشوند، اما هنگامی که عرضه از آستانه از پیش تعیین شده فراتر میرود، خزانه رمزنگاری اتوماتیک موجب تعادل خواهد شد تا بازنشانی دوباره به صفر بازگردد. تنظیم آستانه مناسب برای تعادل، کلید عملکرد این استراتژی‌ست. متعادل سازی بیش از حد اغلب سبب هزینه های مبادله بالاتر و همچنین قفل شدن و از دست دادن موقتی پوزیشن‌ها میشود.

-نکته: آستانه تعادل بهینه بر اساس نتایج حاصل از شبیه‌سازی گسترده ای که بر روی داده های بازار تاریخی انجام شد، تنظیم شده است.

4.) یکی از مزیت های اصلی استفاده از خزانه های رمزنگاری خودکار ما درمقابل عملکرد دستی، در اجرای استراتژی های مشابه این است که راهبردهای اتوماتیک در حال اجرا و استراتژی های خنثی بازار، خطر لیکوئید ندارند. پوزیشن‌های گاوصندوق اتوماتیک ، ربات های لیکوئید را متصل نخواهند کرد یا به بیان دیگر امکان لیکوئید ندارند. با این حال، به طور موثر 0 خطر اضافی از بدهی های بد برای وام دهندگان از غیرفعال کردن لیکوئید وجود دارد، زیرا به دلیل همپوشانی دو پوزیشن در این استراتژی، تغییر٪ در ارزش سهام حتی پس از حرکت زیاد قیمت ، نیز کم خواهدبود.علاوه بر این،به‌هنگام حرکت قیمت ها ،عملکرد ربات های متعال کننده خودکار ما تضمین شده می‌باشد.

به عنوان مثال، برای اهرم3x تنظیم شده، قیمت دارایی بی ثبات می تواند در هر دو جهت قبل از متعادل سازی ۴۰٪ شود، و ارزش سهام تنها 7.5٪ > تغییر می کند. و با متعادل سازی، ارزش سهام تغییر خواهد کرد اما این تغییر بسیار کمتر خواهد بود (عمدتا به دلیل هزینه های مبادله و IL متعادل سازی مجدد.)

شاخصه های کلیدی خزانه رمزنگاری خودکار🚩

• -حداکثر اهرمِ بالاتر (8x): از آنجا که این استراتژی خنثی بازار پوششی‌ست، متعادل سازی خودکار و لیکوئید آزاد، می تواند با افزایش حداقل عرضه اهرم‌های بالاتر ایجاد کند. ما برای تایید این امر، به طور کامل استراتژی های 8x را در مورد دارایی های مختلف و بازاریابی شبیه‌سازی کردیم. بنابراین، ما خزانه های رمزنگاری 8x و همچنین اهرم های پایین تر را ارائه خواهیم داد.

  -تعادل خودکار: چالش های کلیدی در اجرای این استراتژی به صورت دستی عبارتند از: لزوم نظارت بر پوزیشن‌ها (برای جلوگیری از لیکوئید در یکی از پوزیشن‌ها ) و محاسبه نحوه تنظیم پوزیشن‌ها به عنوان قیمت دارایی‌ها، به منظور تنظیم مجدد عرضه خالص صفر.به زودی،انه های رمزنگاری خودکار ما از همه این‌ها برای شما مراقبت خواهند کرد، بنابراین آلپاکاهای جوان و قدیمی به طور یکسان قادر خواهد که فقط بنشینند، استراحت، کنند و از عملکرد لذت ببرند؛ ترکیب خودکار، تعادل خودکار، سود خودکار.

  -بدون ریسک لیکوئید: ما یک عامل تخصصی برای این استراتژی ایجاد می کنیم که توانایی متصدیانی که می‌خواهند پوزیشنها را منحل کنند، از بین ببرند.این امربه دلیلی‌ست که قبلا ذکر شد، به‌دلیل تنظیمات هم پوشانی کننده ی بازار خنثی، لیکوئید برای این استراتژی غیر ضروری است .هنگامی که ارزش سهام یک پوزیشن کاهش می‌یابد، ارزش سهام دیگر را، به همان مقدار مربوطه افزایش می دهد، و تغییرات کل ارزش سهام را نزدیک به 0 می‌کند.

• هر چند با تعادل خودکار لیکوئید بعید به نظر می رسد اما از نظر فنی امکان پذیر است. با این حال، اگر لیکوئید فعال شود و قیمت دارایی کریپتویی به طور چشمگیری حرکت کند، یکی از پوزیشن‌های غیرضروری می تواند لیکوئید شود (به دلیل نظارت بر سلامت لیکوئید پوزیشن منفرد بجای سلامت استراتژی کل) بدون لیکوئید، این خطر در خزانه رمزنگاریهای خودکار وجود نخواهد داشت.

• همانطور که قبلا ذکر شد، مهم است که توجه داشته باشید که این پیاده سازی احتمال بدهی های بد را به وام دهندگان افزایش نمی دهد، زیرا نسبت بدهی استراتژی کل، به طور موقت افزایش نخواهد یافت. با استفاده از این استراتژی، ارزش سهام و سپر امنیتی سالم باقی می ماند، به همین دلیل است که بازار خنثی است. در حقیقت، قیمت دارایی فرار می تواند 90٪ کاهش یابد و نسبت بدهی کل این دو پوزیشن هنوز به اندازه کافی افزایش نخواهد یافت تا باعث لیکوئید بر اساس پارامترهای فعلی ما برای کشت سود شود. البته، این امر هرگز عملا اتفاق نخواهد افتاد، زیرا مکانیزم تعادل‌مان بسیار تیزاست.

• ترکیب خودکار (Auto-compounding): برای به حداکثر رساندن عملکرد کشت‌مان، پاداش های آلپاکا از دو پوزیشن LYF به دست آورده شده در این استراتژی به طور خودکار برای شما ترکیب شده است، که عملکرد را به حداکثر می‌رساند و نگهداری پوزیشن را حتی بیشتر می‌کند.

• بدون قفل کردن: شما آزاد هستید که در هر زمان که خواستید سپرده‌گذاری کرده و برداشت کنید.

نتایج شبیه سازی

داده خام

PCS BNB-USDT

• Raw Data

• Raw Data for BacktestsV2 with Sharpe Ratios

PCS BNB-BUSD

• Raw Data

آنالیز شبیه سازی

نتایج در Pancakeswap ( اهرم):

• 8x

• 5x

• 4x

• 3x

نتایج درMDex: ( اهرم)

• 8x

• 5x

• 4x

• 3x